Philosophie

Philosophie de placement

Le noyau dur de notre philosophie de placement se résume en un mot – Diversification. Investir, c'est comme beaucoup d'autres choses dans la vie, il est préférable de se concentrer sur ce qu'on peut contrôler plutôt que sur le reste. Les rendements des placements sont dictés par les marchés financiers, qui sont très imprévisibles à court terme, mais le risque de placement est quelque chose qu'on peut contrôler – et la manière dont nous le faisons c'est par la diversification.

Nous commençons par nous assurer qu'il existe une bonne diversification entre les grandes catégories d'actifs – dont la pondération sera déterminée par votre profil de risque et vos objectifs de placement. Dans chaque catégorie d'actifs, nous nous assurons de disposer de suffisamment de titres pour réduire le risque individuel associé à l'un d'eux. Pour les actions, nous nous efforçons de disposer d'une représentation de chacun des grands secteurs de l'économie, en choisissant les titres les plus prometteurs de partout dans le monde. Du côté des obligations, nous nous en tenons à des titres ayant une cote de solvabilité AAA, généralement émis par les gouvernements pour profiter de la plus grande liquidité possible, en apportant de légers ajustements à la durée globale du portefeuille et en utilisant l'indice des obligations gouvernementales le plus large du Canada à titre de référence. Pour les comptes assujettis à l'impôt, nous ajoutons des actions privilégiées à notre compartiment revenu fixe dans un souci d'efficacité fiscale. Pour les comptes plus petits, afin de parvenir au même degré de diversification, nous utilisons généralement une sélection judicieuse de fonds communs de placement. Enfin, quand la situation s'y prête, nous intégrons une petite part de placements alternatifs afin de profiter de la corrélation négative que peut conférer cette catégorie d'actifs.